宝城期货-金融期权日报：执行牛市价差策略-201231

　　1. 用户直接或通过各类方式间接使用慧博投研资讯所提供的服务和数据的行为，都将被视作已无条件接受本声明所涉全部内容；若用户对本声明的任何条款有异议，请停止使用慧博投研资讯所提供的全部服务。

　　2. 用户需知，研报资料由网友上传，所有权归上传网友所有，慧博投研资讯仅提供存放服务，慧博投研资讯不保证资料内容的合法性、正确性、完整性、线. 任何单位或个人若认为慧博投研资讯所提供内容可能存在侵犯第三人著作权的情形，应该及时向慧博投研资讯提出书面权利通知，并提供身份证明、权属证明及详细侵权情况证明。慧博投研资讯将遵循版权保护投诉指引处理该信息内容；

　　中金所沪深300指数期权成交量PCR为0.71,上一交易日成交量PCR为0.61；持仓量PCR为0.86,上一交易日持仓量PCR为0.84。

　　上证50ETF期权2021年01月平值期权隐含波动率为17.69%,标的20交易日历史波动率为12.72%。

　　上交所300ETF期权2021年01月平值期权隐含波动率为17.82%,标的20交易日历史波动率为13.09%。

　　深交所300ETF期权2021年01月平值期权隐含波动率为17.61%,标的20交易日历史波动率为12.74%。

　　中金所沪深300指数期权2021年01月平值期权隐含波动率为17.82%,标的20交易日历史波动率为15.72%。

　　资金面由于央行公开市场操作向市场投放流动性，年末资金面紧张的局势得到一定的缓解，再加上政策面对于货币收紧的期限延长，不急转弯，市场风险偏好有所回升带动主力资金逢低布局明年行情。

　　不过股指快速上行之后个股上下波动加剧，指数面临上方压力位考验，预计指数短期内难以快速突破震荡区间上沿，还将僵持一段时间。

　　短期内股指还将处于区间震荡行情之中，ETF期权和股指期权方面，可以根据支撑位执行选择牛市价差策略。

　　您也可以对自己点评与评分的报告在“我的云笔记”里进行复盘管理，方便您的研究与思考，培养良好的思维习惯。